安信国际 | 沪股通日报(8月7日): 中国企业全球整合汽车电子产业开始
来源:安信国际
作者:安信国际
时间:2015-08-07
[ 导读 ] 安信沪股通日报8月7日一、研究报告摘要安信计算机大数据产业政策有望加速出台工信部信息化和软件服务业司组织召开了大数据产业“十三五”发展规划编制第一次工作会议,会议明确数据资源的地位,成为国家核心战略资产。围绕大数据产业链全面部属规划,覆盖面广。大数据重要性毋庸置疑,正逐渐成为产业升级的驱动力。我们建议遵循自身拥有大数据和为客户提供大数据分析运营两条主线寻找投资标的。(安信分析师:胡又文、汤旸玚、李小伟、吕伟)安信电子配置汽车电子股!从电子角度看新能源汽车和智能汽车,机会主要在:1、抬头显示...
安信沪股通日报
8月7日


一、研究报告摘要


安信计算机

大数据产业政策有望加速出台

工信部信息化和软件服务业司组织召开了大数据产业“十三五”发展规划编制第一次工作会议,会议明确数据资源的地位,成为国家核心战略资产。围绕大数据产业链全面部属规划,覆盖面广。大数据重要性毋庸置疑,正逐渐成为产业升级的驱动力。我们建议遵循自身拥有大数据和为客户提供大数据分析运营两条主线寻找投资标的。

(安信分析师:胡又文、汤旸玚、李小伟、吕伟)


安信电子

配置汽车电子股!

从电子角度看新能源汽车和智能汽车,机会主要在:1、抬头显示;2、车联网;3、电池产业链;4、汽车娱乐系统;5、汽车电子元件,连接器、电机、电容、设备等。新能源汽车和智能汽车是超过智能手机量级的市场,中国企业全球整合汽车电子产业如火如荼开始,建议关注我们此前深度报告和安信跨产业电话会议,配置上述组合。

(安信分析师:赵晓光、郑震湘、邵洁、安永平)


安信机械军工

隆鑫通用半年报点评:主业稳健增长,同心多元化转型推进速度超预期业绩符合预期,净利润稳步增长

隆鑫通用上半年实现营业收入31.57亿元,同比降低7.56%,实现归母净利润3.50亿元,同比增长9.75%,EPS为0.44元,业绩基本符合预期。轻型动力业务拓展顺利,期间费用率小幅上升。微型电动车+无人机+智能电源多点开花,同心多元化转型稳步推进。隆鑫通用是我们长期推荐的优质稳健品种,我们预计公司 2015 -2017 年 EPS 分别为0.88、1、1.1元。公司传统主业安全边际充分,同心多元化转型稳步推进,我们看好公司在汽车后市场及无人机领域拓展。

(安信分析师:邹润芳、王书伟、郑爱刚、朱元骏)


安信商社

中青旅:受线上平台投入增加及会展业务波动影响致营收、净利下降,乌镇、古水北镇未来或贡献更多利润

中青旅受线上平台投入增加及会展业务波动影响,营收、净利双降。公司受益于产品结构及服务调整,景区经营业务表现优秀。公司正在强化精细化管理提升毛利率水平,费用率小幅提升。乌镇、古水北镇表现超预期,未来增长有望持续。首次覆盖维持“买入-B”评级,我们预测公司15-17年EPS分别为0.50元、0.71元、0.90元,对应PE分别为40倍、28倍、22.倍,维持“买入-B”评级。

(安信分析师:刘章明、张璐芳)


安信商社

南京新百——“收购中国脐带血库+HOF债务替换+增资南京证券”三管齐下,全程健康管理产业全面加速!

本次公司向CO集团发出要约收购意向函,获取脐带血库相关资源,不但与医疗产业紧密相关,同时也为了结合公司正在开展的养老、健康产业等业务,从而构建成全程健康管理体系,加快实现双主业的发展战略。而本次债务替换的实施有利于HOF公司减轻债务压力,有助于改善HOF的资产负债率及减少利息开支,同时有助于提高上市公司的长期盈利水平。公司拟增资南京证券,认购股数:744.61万股;认购金额:人民币4467.66万元。继续停牌,敬候佳音!

(安信分析师:刘章明、张璐芳


安信交运

梳理央企重组:为什么7月底我们开始推荐中远中海集运标的!

我们分析了国务院对海运业的发文已经被一步步落实,短期的利好或催化剂主要来自: 1)宁波港吸收合并舟山港新闻 2)央企改革第二批名单有望公布。3)伊核问题带来油价下行的压力,目前油价较低点仅有3美金差距。4)3季度是集运旺季,同时也是散货FFA的主力合同到期日,BDI、SCFI等指标有望快速上行。 我们认为前期预期较低的航运板块机构持仓较少,在央企改革的大背景下,短期的弹性不容忽视。标的选择:中远中海系、集装箱板块、央企改革名单的标的,受益标的依次为:中海集运、中国远洋、中海发展、中远航运、中海海盛、招商轮船、外运发展。

(安信分析师:姜明)


安信地产

云南城投深度报告:拟收购西南最大互联网支付公司、新增长点可期

我们认为公司拟收购云南唯一、西南最大的互联网支付公司,利润可观、空间巨大,大股东资金和背景实力强将助力再融资推进,云南区域价值随着一带一路推进将持续提升,地产业务也有望保持稳定增长,土地储备重估近130亿元,我们预计15-17年公司EPS为0.51、0.62和0.74元,对应PE为15.7、12.9和10.9倍,首次覆盖,给予“买入-A”投资评级,在不考虑互联网支付公司实际利润增长的情况下,给予6个月目标价12.14元。

(安信分析师:陈天诚)


安信建筑

稳增长箭在弦上,建筑股有望发力-电话会议纪要

首先,我们认为当前投资者需要非常重视稳增长、基建类的投资机会。其次我们仍然非常看好地下管廊。第三,PPP模式推广将是下半年基建投资的关键变量,政府将有持续政策支持。现在经济承受压力,稳增长加码箭在弦上。国家积极的财政政策有望发力,地下管廊、海绵城市是重要方向。PPP兼具稳增长和促改革双重使命,将是下半年政策重要着力点。在历次经济下行期,基建相关板块均有明显行情。我们重点推荐兼具PPP和地下管廊主题的苏交科、龙元建设、隧道股份、宏润建设,重点关注大型建筑央企。

(安信分析师:杨涛、夏天、宋易潞)


安信电力设备新能源

配网建设拉动GDP,预计巨额投资落地

配网投建将带动GDP稳步增长,巨额投资利好行业弹性猛增。发改委初步确定未来投资方向,农网升级投资尤受关注。地方农网改造同时开展行动,项目开工进度跟进及时。多省市积极编制十三五电网规划,主动配网成为其中主题,重“输”轻“配”已是过去时,配网会是未来主流趋势。

(安信分析师:黄守宏、邵晶鑫、华鹏伟)


二、活动回顾




三、活动预告


安信地产:世茂股份(600823)公司调研(8月7日)

安信地产:大名城(600094)公司调研(8月7日)

安信地产:保利地产(600048)销售电话会议(8月10日)

安信农业:海南橡胶(601118)农垦改革调研(8月11日)



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